信用卡支付出現(xiàn)一項變化。

近期，多家銀行對信用卡的外幣交易進行了幣種升級，將過去以美元入賬切換為支持人民幣入賬。截至目前，已有招商銀行（600036.SH、3968.HK）、平安銀行（000001.SZ）完成了這一調(diào)整。

這一細(xì)微的調(diào)整，將縮短跨境支付的匯兌流程。過去，非美元的境外消費需經(jīng)過“當(dāng)?shù)貛欧N→美元→人民幣”兩次匯兌，而完成幣種切換后，將省去其中一次，這將降低因匯損帶來的“摩擦成本”，或能提升刷卡意愿。

市場對此解讀不一。有觀點認(rèn)為，這是銀行在信用卡業(yè)務(wù)壓力下的營銷行為，稱“拼匯率時代”即將來臨；也有觀點將其與人民幣國際化進程相聯(lián)系。不過，21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者從銀行、卡組織等多方了解到，本次實際主要為銀行應(yīng)卡組織（如萬事達）方面要求所作出的調(diào)整。

9月12日，招商銀行發(fā)布《關(guān)于招商銀行部分萬事達信用卡跨境交易結(jié)算幣種切換的公告》稱，自2025年10月28日起，指定卡產(chǎn)品的跨境交易結(jié)算幣種由美元切換至人民幣。

具體來看，該行指定卡產(chǎn)品的跨境交易從“由萬事達卡組織以美元金額提交至該行，該行將美元金額轉(zhuǎn)為人民幣”，變更為“直接由萬事達卡組織轉(zhuǎn)換為人民幣金額提交至該行”。入賬幣種仍為人民幣保持不變。

據(jù)介紹，本次調(diào)整涉及招行發(fā)行的萬事達標(biāo)準(zhǔn)信用卡芯片版、萬事達白金信用卡、萬事達世界信用卡三款產(chǎn)品。

此前8月，平安銀行亦發(fā)布公告，自9月25日起，平安銀行信用卡支持外幣交易以人民幣入賬，客戶的外幣交易可以選擇以人民幣入賬或以美元入賬。

與招商銀行僅涉及萬事達卡不同，平安銀行本次涉及針對萬事達、Visa、JCB信用卡外幣交易的入賬幣種進行升級優(yōu)化，且主卡持卡人可通過APP操作開通或關(guān)閉該功能。

21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者了解到，今年以來萬事達卡的升級或分兩個階段：第一階段主要針對原僅支持境外使用的存量卡的遷移；第二階段則是8月份以來的“幣種升級”，即從美元切換至人民幣。

今年上半年，光大銀行、交通銀行、農(nóng)業(yè)銀行、廣發(fā)銀行、招商銀行、浦發(fā)銀行、郵儲銀行等銀行均對原僅支持境外使用的萬事達卡品牌存量單標(biāo)信用卡進行升級，主要拓展境內(nèi)人民幣交易功能，但境外的結(jié)算和入賬安排保持不變。

卡組織的競爭

若觀察手中的信用卡，常能見到銀聯(lián)、萬事達、VISA、運通（Amex）等標(biāo)識，再加上境內(nèi)相對少見的JCB、大萊（Diners Club），即為俗稱的全球六大信用卡組織。

其中，萬事達和美國運通已完成“本土化”，獲得了中國內(nèi)地的銀行卡清算牌照，再加上本土企業(yè)的中國銀聯(lián)，組成了目前能在內(nèi)地發(fā)卡的3個持牌卡組織。

萬事達在中國內(nèi)地的運營主體稱為萬事網(wǎng)聯(lián)信息技術(shù)（北京）有限公司（萬事網(wǎng)聯(lián)），于2024年5月開業(yè)。

去年，萬事網(wǎng)聯(lián)曾發(fā)布《關(guān)于萬事達卡品牌存量銀行卡升級和遷移的公告》，稱將協(xié)同境內(nèi)各合作銀行，主要是對部分僅限境外使用的存量信用卡產(chǎn)品進行升級，并向全新的“中國萬事達”銀行卡等承接產(chǎn)品進行遷移。

而8月以來面向境外消費的“幣種升級”，似乎是該公司本土化業(yè)務(wù)策略的擴展延續(xù)。接近萬事達人士向21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者回復(fù)稱，此舉利好客戶，旨在給客戶更好的體驗。

另一方面，“幣種升級”亦涉及卡組織間的競爭。

從支付鏈路來看，在以往，萬事達卡、VISA等一般需要經(jīng)過“當(dāng)?shù)貛欧N→美元→人民幣”的流程，即先按照卡組織掛牌匯率轉(zhuǎn)換為美元，銀行方面再按記賬日當(dāng)天匯率轉(zhuǎn)為人民幣記賬。

“例如，用美元信用卡去加拿大消費加元，事實上經(jīng)歷了一次加元對美元的結(jié)算，以及一次美元對人民幣的還款，這實際上是不劃算的。”一位資深信用卡從業(yè)人士向記者表示。

若萬事達卡在內(nèi)地完成幣種從美元到人民幣的切換，或有助于其內(nèi)地發(fā)卡規(guī)模的擴大，同時首批合作銀行亦會受益。

目前，中國境內(nèi)發(fā)行的萬事達卡可分為“萬事達卡+銀聯(lián)”雙標(biāo)卡、“銀聯(lián)+萬事達”套卡、萬事達外幣單標(biāo)卡、“中國萬事達”卡。

值得注意的是，萬事達所指存量卡包括萬事達卡單標(biāo)卡，以及“萬事達卡+銀聯(lián)”雙標(biāo)卡。其中，“雙標(biāo)卡”在國外并不存在，因為按國際慣例，一張卡只能歸屬于一個銀行卡組織。這是我國獨有的、源自加入WTO以前、金融市場開放初期的歷史產(chǎn)物。其中，第一張雙標(biāo)卡是2002年招行發(fā)行的銀聯(lián)與萬事達的雙幣卡，此后各銀行紛紛效仿推出雙標(biāo)卡。

不過，對于銀聯(lián)卡而言，上述“兩次換匯”的問題并不存在。因為作為本國發(fā)行的本幣卡，銀聯(lián)信用卡支持境外消費由當(dāng)?shù)刎泿胖苯愚D(zhuǎn)換為人民幣入賬，匯率以銀聯(lián)為準(zhǔn)。

上述信用卡從業(yè)人士向記者分析稱，銀聯(lián)卡的優(yōu)勢在于對普通人而言匯率最劃算，但局限性在于部分地區(qū)的覆蓋度不夠高。

同時，萬事達的升級亦有插曲。近日，某股份制銀行萬事達卡盜刷事件引起關(guān)注，這正是一張以美元結(jié)算的存量卡。萬事網(wǎng)聯(lián)9月13日發(fā)布公告稱，近期在中國境內(nèi)監(jiān)測到部分未經(jīng)授權(quán)的交易，萬事網(wǎng)聯(lián)與發(fā)卡銀行一起第一時間啟動應(yīng)急調(diào)查，成立專項小組追溯風(fēng)險源，并共同推進相關(guān)持卡人的資金保障流程。

此外，萬事達亦在布局借記卡。近年來，招行、廣發(fā)、平安、中信均新發(fā)或升級其萬事達借記卡。

影響幾何

回到信用卡行業(yè)本身，“幣種升級”客觀上是否對境外消費刷卡有促進作用？

不能否認(rèn)，信用卡行業(yè)依然承壓。中國人民銀行發(fā)布的2025年第二季度支付體系運行總體情況顯示，信用卡和借貸合一卡數(shù)量為7.15億張，較一季度減少600萬張，環(huán)比已連續(xù)11個季度下滑，三年內(nèi)減少9200萬余張。

從銀行中報數(shù)據(jù)來看，11家銀行披露了上半年信用卡消費額或交易金額均同比下滑；其中招商銀行同比下降8.54%，中信銀行同比下降12.54%，興業(yè)銀行同比下降11.27%。

信用卡承壓亦成為各行銀行卡手續(xù)費收入的拖累項。招商銀行副行長彭家文在中期業(yè)績會上表示，信用卡戶均消費、筆均消費金額在下降，是信用卡收入負(fù)增長的主要原因，也是今年手續(xù)費收入的最大壓力點。

據(jù)招商銀行公告介紹，本次幣種切換將帶來兩個變化：一是指定卡產(chǎn)品的跨境交易將直接由萬事達卡組織轉(zhuǎn)換為人民幣金額后提交至該行，匯率以萬事達卡官網(wǎng)公布為準(zhǔn)；二是指定卡產(chǎn)品的境外預(yù)借現(xiàn)金（含港、澳、臺）手續(xù)費的最低、最高收費標(biāo)準(zhǔn)，由“其他線路”變更為“人民幣結(jié)算線路”，收費標(biāo)準(zhǔn)以招行官網(wǎng)公示為準(zhǔn)。該調(diào)整最晚自10月31日起生效。

“卡組織的匯率一般比國際匯率標(biāo)準(zhǔn)稍低，但不同卡組織間會不會有差異、切換后具體優(yōu)惠多少，短時間難以計算。”上述信用卡資深從業(yè)人士向記者表示，預(yù)計調(diào)整對普通人的影響有限，更多體現(xiàn)為成本上的微小浮動，除非若個別消費者對此“十分在意”。

另一方面，盡管“幣種升級”更多是卡組織的調(diào)整，但合作銀行萬事達卡的升級存在先后之別，是否會對市場份額有短期影響？

對于萬事達是否有意將幣種調(diào)整推廣至更多合作銀行，截至發(fā)稿，萬事達稱已收悉但并未回應(yīng)21世紀(jì)經(jīng)濟報道的問詢。

不過，某銀行信用卡中心人士向21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者表示，該行暫沒有相關(guān)的調(diào)整，目前該行萬事達信用卡單標(biāo)卡是人民幣入賬人民幣還款，雙標(biāo)卡是美元入賬人民幣還款；另一信用卡中心人士向記者直言，這更多是銀行和卡組織之間的調(diào)整，不直接涉及顧客，客戶體感是否有變化不好下結(jié)論。